【行业资讯】小贷公司的“非主流”突围

今年以来，东莞市层面不断加大对小微企业的融资支持力度。由市金融工作局提供的数据显示，2012年1至10月，金融机构累计发放中小微型企业贷款2148.4亿元，占全部企业贷款发放额的73.02%，中小微企业贷款支持力度加大。

　　在小微企业日益获得融资倾斜的当下，游离在传统金融体系之外，致力于为小微企业融资服务的各类机构，都进行着各自的规划。这些机构正以自己的方式，宣示向主流转型的决心，并在政策允许经营范围内，或重新整合资源，或依托现代科技手段，重塑业务模式，进行着转型的尝试。

　　金融牌照不好拿

　　在现行的监管制度之下，金融是一个敏感的词汇。游离在银行、保险、证券之外的金融业态，或多或少都承受着政策的压力。因此，拿到更多的金融牌照就成为首要任务。

　　以小贷公司为例，根据国家相关法律法规的规定，小贷公司发放贷款的额度是限定的，即为公司注册资本金，一般为一亿元，多则可达到两亿元。“这两年贷款需求量增长很快，但是额度却已经定死了，贷款业务增加导致贷款额度很快就用完了，现在基本上不做新增客户，只做一些老客户的转贷（循环放贷）业务了。”东莞的一家小贷公司负责人曾表示。

　　破解这一难题的出路就是将小贷公司升格为“能存能贷”的商业银行，这也是多数小贷公司投资人的愿望——拥有自己的银行。不过升格为银行并不是容易的事情，银监会在2009年曾发布规定，允许符合条件的小额贷款公司转制为村镇银行，但规定同时还有众多严苛的条款，且必须满足商业银行作为最大股东或唯一股东的基本条件。

　　东莞市金融局一位科长在谈及东莞小贷公司所遇到的困难时曾表示，升格为村镇银行是小贷公司走出新发展道路的有效途径，“从国家规定的经营指标上看，东莞的小贷公司基本能满足要求；但是并不是满足规定后去申请都能获批的。” 最新的情况是，东莞地区的小贷指标和村镇银行指标基本饱和，后来者再获得相关业务的牌照势必会更加困难。

    互联网金融兴起

　　广汇小贷是广东省内首家获批并挂牌营业的小额贷款公司，已经成立超过三年时间，在经历了业务的摸索阶段，广汇小贷已经把精力集中到了为小微企业提供贷款上。该公司罗经理所在的广汇小贷市场二部，正是负责向小微企业发放贷款。由于小额贷款的发放对象限定于小微企业，申请条件也就较银行贷款灵活许多，“有资产有机器可以进行抵押最好，放款时间会大大缩短，各家企业之间进行联保也可以。”

　　日前，该公司成立了广汇小贷营业部，在成立仪式上，广汇小贷总经理赵智谋坦言，开设营业部的初衷很简单，“就是希望被客户了解，得到社会认知。”这种担忧的背后是小贷公司的尴尬，担负着为小微企业融资服务的小贷公司，在银行的夹缝间生存，却又经常性地与“民间借贷”、“危机”、“高利贷”等词汇联系在一起。

　　另外，一些小额贷款公司开始了互联网业务的探索。东莞地区最大的在线P2P投融资金融服务平台之一团贷网在其官方网站上，专门开辟行业资讯栏目，更新从监管层动态到行业内互动的大量信息。互联网金融仍是一个新生的事物，但在东莞已经获得了长足的发展。包括东莞本地的平台，以及外地机构设在东莞的分子公司，都试图在这一热土掘得一桶金。东莞一位互联网金融公司负责人认为，目前整个P2P业务发展中暴露出了一些问题，因此监管层制定全行业的标准和规范要求是必要的，由此才能确保未来行业的健康发展。

　　伴随着互联网信息技术日新月异的发展，阿里巴巴、京东商城、苏宁电器等有巨大商业体量的传统企业都纷纷切入互联网金融领域，这被视作互联网金融能够进入主流的最强预兆。此前在一场关于互联网金融的研讨会上，有专家就指出，形成完整的互联网金融产业链，前提是解决信用评级、交易费用、风险评估的问题，这是互联网金融归为主流的通行证。

　　探索新生融资业态

　　去年以来深陷舆论漩涡的担保行业，亦在反思并寻求新的业务方向。东莞从去年就开始筹划发行区域集优票据，区域集优引入了担保公司的参与，担保公司的职责是为中债公司信用增进企业提供反担保；对符合条件的企业进行尽职调查，形成尽职调查报告、业务报告和风险审查报告；落实相应反担保措施，并因此能获得担保额3%左右的收益。

　　这一业务模式激发了东莞担保公司的很大兴趣，有担保公司已经储备了一批企业，就待时机成熟时选择发行区域集优票据。

　　而团贷网根据已经审批的经营范围，提出成为一家“金融超市”的愿景，其定位就是借贷零售信息中介，“无论是银行还是小微企业，在融资过程中面临的最大问题就是信息不匹配，团贷网就希望能够整合银行、担保公司、小贷公司等各类资源，并提供信息、尽调、风控等服务。”团贷网负责人称，其线下的营业厅，今后将囊括银行、担保公司、小贷公司、投资人入驻，成为涵盖多个业态的金融超市。

　　除了依托传统债务债权关系的融资模式，新生融资业态也在东莞悄然生长。融资租赁即是其中一例，一家LED企业发生的购置设备融资租赁模式是，企业添置设备所需的设备款项由企业用自有资金支付15%，剩余的85%由融资租赁公司垫付，企业分三年还清款项。而购买到的设备所有权归属于融资租赁公司，企业从融资租赁公司租用设备，等到企业的欠款还清后，设备的所有权就转让给企业。