【行业资讯】关于民间“高利贷”频发的几点思考

当前，中国涌现出一股史上罕见的全民放贷、全民参与高利贷的狂潮。小额贷款公司、担保公司成了高利贷放贷者的主力军；商业银行包括四大国有银行也将信贷资金拆借给小额贷款公司、担保公司等用于发放高利贷。高利贷在一定范围内呈现出一种“疯狂”的状态。而最近爆出的“深圳建行被指最大高利贷公司”、“泗洪县高利贷崩盘“、”上市公司做高利贷倒爷”、等新闻更是引爆民众眼球，而因“高利贷”引发的一系列刑事案件，引起了多方面的关注。下面通过此文对目前的高利贷现状进行一下介绍：

一、什么是高利贷

（一）什么是高利贷？

什么是高利贷，我国民法学界目前有三种不同的观点： 　　

第一种观点认为：借贷的利率只要超过或者变相超过国家规定的利率，即构成高利贷。有的学者认为借贷利率可以适当高于国家银行贷款利率，但不能超过法律规定的最高限度，否则即构成高利贷。 　　

第二种观点认为高利贷应有一个法定界限，但这个界限不能简单地以银行的贷款利率为参数，而应根据各地的实际情况，专门制定民间借贷指导利率，超过指导利率上限的，即构成高利贷。持这种观点的人还认为，凡约定利息超过法定指导利率的，其超过部分无效，债权人对此部分无请求给付的权利。 　　

第三种观点认为：高利贷就是一种超过正常利率的借贷。至于利息超过多少才构成高利贷，由于在立法和司法中都没有统一的规定和解释，在实践中只能按照民法通则和有关法律规定的精神，本着保护合法借贷关系，有利于生产和稳定经济秩序的原则，对具体的借贷关系进行具体分析，然后再认定其是否构成高利贷。这种观点还认为在确定高利贷时，应注意区别生活性借贷与生产经营性借贷，后者的利率一般可以高于前者。因为生活性借贷只是用于消费，不会增值；而生产经营性借贷的目的，在于获取超过本金的利润，因此，它的利率应高于生活性借贷的利率。

关于民间高利贷，在《中国人民银行关于取缔地下钱庄及打击高利贷行为的通知》(以下简称通知)中有规定：“民间个人借贷利率由借贷双方协商确定，但双方协商的利率不得超过中国人民银行公布的金融机构同期、同档次贷款利率(不含浮动)的4倍。超过上述标准的，应界定为高利借贷行为。”根据上述规定，一般来说，利率高于银行同期贷款利率4倍就属于高利贷。

（二）高利贷活动的特点　

高利贷是一种以收取高额利息为目的非法民间借贷行为，与民间借贷的区别主要表现在四个方面：

一是目的不同。前者放贷是为了获取高额利息，后者主要是为了相互帮助，解人燃眉之急。

二是利率不同。前者月利率超出银行同期贷款利率的4倍以上，后者通常利率较低，甚至不计利息。

三是对象不同。前者只要借款人接受放贷者要求的利率即可产生借贷行为，后者一般发生在基于友情、亲情关系的自然人与自然人之间，是在相互信任的基础上发生的借贷关系，借贷人群具有特定性。

四是性质不同。前者实质上是一种商业经营行为，后者主要是邻里、亲朋之间的互助活动。

二、高利贷案件频发引发社会热议

由于通货膨胀的压力，中国货币政策趋紧，本就融资难的中小企业更加雪上加霜，不少地区的中小企业只能靠高利贷来解决资金缺口的问题，巨大的信贷需求缺口使高利贷呈现出越来越兴旺的局面。

事件1：江苏泗洪宝马乡 疯狂全民借贷成全民追债

一个并不很富裕的县为什么会出现那么多豪车？同样不算富裕的石集乡为什么有那么多人开上了“宝马”？这一切都归结为这里曾经发生过几近疯狂的“全民高利贷”风潮。而在百度搜索“石集乡”，它已经和“高利贷”成了关联词组。

在高达1毛甚至3毛的高额利息的刺激下，包括农民、医生、个体工商户、教师等在内的各色人群均曾参与过高利贷活动。高利贷所涉及的范围和程度，远远超乎人们的想象，可以用“疯狂”来形容。而“疯狂”过后，除了少数人创造了一夜暴富的奇迹外，更多的人如今已是血本无归。随着资金链的断裂，当地老百姓放出去的钱，能否收回就成了一个未知数。泗洪县官方称，为防止出现资金链断裂之类的问题，目前政府部门已约谈了涉及当地民间融资的个别“爪王”，并及时监控其收支能力和产业发展状况，并对非法集资案件，采取多种打击措施。

事件2：上市公司做“高利贷倒爷

银根紧缩的宏观背景下,中小企业周期性钱荒重现。一些上市公司却从中嗅到了自己的机遇,纷纷将对外借贷视为“修身齐家治国平天下”的康庄大道,更有甚者在主业低迷的情况下,干脆专心致志做起了“高利贷”生意。正所谓,主业不够放高利贷来凑,利息收入正成为一些主业低迷的上市公司的主要盈利来源,这一怪现象在目前完成披露的上市公司公告中已有所体现。

今年以来，因资金利率飙升，越来越多的上市公司热衷发放委托贷款，有的公司委托贷款收益甚至超过主业。截至7月底，在上市公司发布的对外委托贷款公告中，年利率最低为12%，最高则达到21.6%（8月4日《中国证券报》）。令笔者想不到的是，上市公司竟然也开始争当“高利贷倒爷”。

上市公司争当“高利贷倒爷”，有促使“高利贷”迅速扩大蔓延的优势和基础。首先上市公司是各家商业银行发放贷款的香饽饽，很容易从银行获得贷款甚至低息贷款。一些上市公司来自委托贷款的收益甚至超过了主业，

上市公司争当“高利贷倒爷”正在抬高房价、助推房地产泡沫。上市公司发布的委托贷款公告显示，有七成涉及房地产业务，房地产商普遍愿意支付超过15%的年利率，有的甚至超过20%。

银行贷款给上市公司，上市公司以委托贷款高息发放出去吃高息利差，银行收取正常贷款利息和委托贷款手续费收入。各得其所，各自收益都很高。连上市公司都参与进高利贷中，折射出现阶段我国金融业的乱象。

事件3：深圳建行被指“最大高利贷公司” 贷3000万需还6900万

据媒体报道，“我认为全球最大的高利贷公司，就是建行深圳分行。”2011年7月29日，新星化工冶金材料(深圳)有限公司（下称新星化工）董事长陈学敏向时代周报记者愤慨痛诉。

2009年新星化工公司为向建行深圳分行申请贷款6000万元，加入了深圳市总商会互保池，遂获批3000万元贷款，期限为3年。陈学敏万万没想到，厄运就此降临。不到两年新星化工就提前清偿了贷款，但就在该公司紧锣密鼓打算上市期间，却被建行深圳分行纠缠在一个诡异的“期权财务顾问协议中”，导致其不得脱身，对正常上市造成巨大影响。时代周报记者辗转查证，该期权协议是在新星化工不知情下所签，实属“城下之盟”，更是建行深圳分行在潜规则下对新星化工优质股权的垂涎。忍无可忍之际，新星化工决定与建行对簿公堂，公布3000万元贷款期间发生的所有潜规则真相，其中包括2份不合理服务合同和“期权财务顾问协议”，前两份合同涉及向建行多交贷款利息之外的97.2万元，而后者涉及建行强夺新星化工2688.82万元股权利益。所谓期权财务顾问协议，是一项为配合支持新成立的建行深圳分行投行部而新增的咨询服务协议，在这份协议中，建行以极低价格对即将上市的新星化工公司拥有3%比例期权。据悉，建行深圳分行类似协议至少有220份，新星化工的协议只是冰山一角。“关键在于，我公司从没签过这个协议，建行却强迫执行。”新星化工财务总监卢现友说。

据悉，新星化工公司目前的股权价值已经达到每1%对应1000万元人民币，建行深圳分行可直接获取的利润为2688.82万元，加上296.79万元的常规利息，再加上建行深圳分行的仲裁反请求申请书中要求新星化工公司支付投资入股总价款两倍的违约金835.3228万元，新星化工公司总共需要向建行贷款两年期3000万元支付的金额竟为6918.13万元的天价。

事件4：包头巨商金利斌因高利贷自焚身亡

为什么说是金融余震呢？人们在追寻亿万富豪金利斌死因时，发现与民间借贷也就是说与高利贷不无关系。一定程度上说，是高利贷逼死了亿万富豪。亿万富豪金利斌死后，人们惊愕发现所谓的亿万富豪其实已经沦落为负翁。公司所有固定资产以及有价值的东西都抵押给了银行和担保公司，部分企业的经营权也抵押给典当行，惠龙面临着严重的资不抵债。而与此同时，其身后巨额的民间借贷偿还已经无着落。这就是一位借给惠龙集团高利贷者闻金利斌死讯后，心脏病突发，抢救无效死亡的原因。

金利斌的民间借贷涉及面之广非常罕见。从公务员、餐馆老板、教师，再到超市里卖菜卖馒头的，从数百万元到几万元不等，金利斌的民间借贷几乎囊括了包头市各个阶层。几千万上亿元的借款者，在金利斌众多的债权人中并不罕见。

金利斌的民间借贷利息之高非常惊人。借贷10万元以下的债权人每月2分利；借贷10万元以上的债权人每月3分利，分别相当于年息24%和36%。这是典型的高利贷性质。

金利斌的民间借贷承受付息成本压力之大十分罕见。坊间传闻，金利斌每月偿还的利息甚至高达两亿元。以当地权威人士说，每天需支付的利息就得500万元。如此计算，每年高达几十亿的高利贷利息支付，依靠正常生产经营利润支付高利贷利息是天方夜谭。一个办法就是不断进行高利贷滚雪球式融资，利用更高利息诱惑，融来新的高利贷，归还旧的高利贷，这样高利贷额度越滚越大，高利贷高息支付越来越大，风险也就越来越高，终究会走向资金链断裂，雪球崩塌那一天。到那时，无数高利贷贷者将血本无归，借者不可能归还如此之大的高利贷额度，一条路是走进牢房，另一条路走向死亡。亿万富豪金利斌选择了后者。高利贷借者金利斌的死讯当然会让高利贷贷者们愕然，贷者涉及面如此之广，称为当地金融地震、余震实不为过。

事件5：耐人寻味的“资金流”——银行、大企业集团变身“新兴高利贷者”？

据中国经济周刊报道，巨大的资金需求，最终衍生出一个由银行大企业集团高利贷公司共同组成的利益共同体。浙江，金融风险在加大，隐藏于繁荣之下的民间融资市场危机四伏……。

担保公司的资金来源主要有两方面：一是民间的集资，包括从企业实体经济里转移过来的资金、社会的闲散资金等；二是通过各种方式渠道从银行流出来的资金。

接受《中国经济周刊》采访的相当一部分人认为，“民间资本充其量是很小的一部分， 大部分是银行流出来的钱。”甚至有人认为，银行的钱占到80％以上。

当然，这种说法只是一种经验，并没有经过严格的考证。这是否危言耸听？

关于担保公司如何从银行获得低息贷款，再以高利流进地下融资市场，在浙江的民间，可以给你提供多种答案。例如，虚构项目从银行套取低成本资金；又例如，对那些贷款方案获批但银行没有额度的业务，介绍资金到银行存款，增加银行的存款基数，然后银行放贷出来等等。